2024年7月，中國(guó)汽車(chē)市場(chǎng)銷(xiāo)售226.2萬(wàn)輛，同比下降5.2%，整體市場(chǎng)銷(xiāo)量出現(xiàn)預(yù)期內(nèi)回落。從市場(chǎng)熱點(diǎn)來(lái)看，汽車(chē)以舊換新補(bǔ)貼政策升級(jí)，擴(kuò)大了補(bǔ)貼范圍及乘用車(chē)補(bǔ)貼金額；部分傳統(tǒng)豪華品牌終端價(jià)格回調(diào)，預(yù)計(jì)將改變豪華市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)格局。本報(bào)告圍繞7月中國(guó)車(chē)市銷(xiāo)量走勢(shì)及市場(chǎng)熱點(diǎn)進(jìn)行研究分析。
一、中國(guó)汽車(chē)市場(chǎng)銷(xiāo)量走勢(shì)分析
整體市場(chǎng)概況：同環(huán)比均有回落
2024年7月，中國(guó)汽車(chē)市場(chǎng)銷(xiāo)售226.2萬(wàn)輛，同比下降5.2%，環(huán)比下降11.4%。車(chē)市進(jìn)入傳統(tǒng)淡季，部分廠家高溫休假影響產(chǎn)銷(xiāo)節(jié)奏，整體汽車(chē)市場(chǎng)表現(xiàn)乏力，7月銷(xiāo)量同環(huán)比雙雙下落。
從各細(xì)分市場(chǎng)來(lái)看，乘用車(chē)及商用車(chē)市場(chǎng)銷(xiāo)量同環(huán)比均下滑，其中商用車(chē)及乘用車(chē)的環(huán)比降幅均超過(guò)兩位數(shù)；NEV及出口市場(chǎng)維持同比高增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，但出口銷(xiāo)量同比增幅大幅收窄。
乘用車(chē)市場(chǎng)：銷(xiāo)量處于近一年低位
7月，乘用車(chē)市場(chǎng)銷(xiāo)售199.4萬(wàn)輛，同比下降5.1%，環(huán)比下降10%。政策方面，發(fā)改委等兩部門(mén)印發(fā)《關(guān)于加力支持大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新的若干措施》；供給方面，新品仍處于預(yù)熱階段，部分重點(diǎn)車(chē)型如樂(lè)道L60、小鵬MONA M03等尚未正式上市；需求方面，整體汽車(chē)市場(chǎng)消費(fèi)動(dòng)力不足，隨著以舊換新補(bǔ)貼力度加大等政策落地，預(yù)計(jì)將拉動(dòng)8月購(gòu)車(chē)需求提升。
乘用車(chē)品類(lèi)維度：僅SUV銷(xiāo)量保持同比增長(zhǎng)
轎車(chē)份額為42%，同比下滑2.3個(gè)百分點(diǎn)。A00級(jí)市場(chǎng)有所回暖；A0級(jí)與A級(jí)同比下滑較大，A0級(jí)中海豚銷(xiāo)量同比連續(xù)三月下滑；B級(jí)與C級(jí)同比增長(zhǎng)，B級(jí)中秦L及海豹06貢獻(xiàn)超過(guò)5萬(wàn)的增量。
SUV份額為54.1%，同比增長(zhǎng)2.5個(gè)百分點(diǎn)。A0級(jí)與A級(jí)燃油車(chē)型銷(xiāo)量不佳，整體市場(chǎng)同比大幅下滑，本田CR-V、哈弗H6等車(chē)型較去年同期下滑超6千輛；B級(jí)與C級(jí)銷(xiāo)量同比超兩位數(shù)增長(zhǎng)，C級(jí)中理想L6及問(wèn)界M9成為新增量，銷(xiāo)量均突破1.7萬(wàn)輛。
MPV份額為3.9%，同比下滑0.2個(gè)百分點(diǎn)。A0級(jí)與A級(jí)同比下滑，A級(jí)中奔騰NAT銷(xiāo)量環(huán)比下滑近80%；B級(jí)同比增長(zhǎng)，傳祺E8 PHEV上市后銷(xiāo)量穩(wěn)步增長(zhǎng)；C級(jí)及以上市場(chǎng)同比小幅下滑，別克品牌車(chē)型同比下滑較大，其中別克世紀(jì)同比下滑146%。
乘用車(chē)國(guó)別維度：自主品牌份額突破60%
市場(chǎng)份額角度，自主品牌市場(chǎng)份額占比達(dá)62%，較去年同期增長(zhǎng)8.5個(gè)百分點(diǎn)。
環(huán)比增幅角度，僅自主品牌實(shí)現(xiàn)環(huán)比增長(zhǎng)。主流合資品牌環(huán)比降幅均超過(guò)兩位數(shù)。
乘用車(chē)企業(yè)TOP10：TOP3自主品牌同比高速增長(zhǎng)
7月，TOP10中自主品牌占據(jù)5席。具體來(lái)看，比亞迪：插混車(chē)型單月銷(xiāo)售21.1萬(wàn)輛，助推比亞迪單月銷(xiāo)量連續(xù)5個(gè)月突破30萬(wàn)輛；奇瑞：7月出口量達(dá)9萬(wàn)輛，維持較高增長(zhǎng)，且NEV銷(xiāo)量首次突破4萬(wàn)輛，二者合力使得奇瑞單月銷(xiāo)量同比增長(zhǎng)33%；吉利：NEV銷(xiāo)量達(dá)5.9萬(wàn)輛，占乘用車(chē)銷(xiāo)量近40%；大眾及奧迪品牌批發(fā)量下滑較大，使得一汽大眾同比降幅超過(guò)20%；長(zhǎng)安品牌：受到高溫限電至停產(chǎn)的影響，7月批發(fā)量較上月減少近4萬(wàn)輛；特斯拉：推出“5年0息”等購(gòu)車(chē)金融政策，使得特斯拉成為T(mén)OP10中唯一同比增長(zhǎng)的外（合）資品牌。
新能源汽車(chē)市場(chǎng)：同比增長(zhǎng)27%
7月，新能源汽車(chē)共銷(xiāo)售99.1萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)27%。從滲透率角度看，7月全市場(chǎng)NEV滲透率達(dá)43.8%，其中乘用車(chē)市場(chǎng)NEV滲透率達(dá)48%。
新能源乘用車(chē)市場(chǎng)：同比增長(zhǎng)27.6%
7月，新能源乘用車(chē)?yán)塾?jì)銷(xiāo)售95.3萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)27.6%。從滲透率角度看，國(guó)內(nèi)乘用車(chē)NEV滲透率突破50%，其中自主品牌滲透率達(dá)到62.6%，同比增長(zhǎng)1.9%。當(dāng)前，NEV乘用車(chē)銷(xiāo)量連續(xù)3個(gè)月突破90萬(wàn)輛，但NEV出口受貿(mào)易壁壘影響，整體增速放緩。
新能源乘用車(chē)Top15車(chē)型：銷(xiāo)量均超過(guò)1.4萬(wàn)輛
7月，TOP15車(chē)型銷(xiāo)量均突破1.4萬(wàn)輛，其中插混（含增程）車(chē)型數(shù)量占比超過(guò)純電車(chē)型。具體來(lái)看，宋：宋家族銷(xiāo)量延續(xù)同比兩位數(shù)增長(zhǎng)，單月銷(xiāo)量仍處于斷層式領(lǐng)先；秦PLUS：受秦L沖擊，單月銷(xiāo)量連續(xù)兩個(gè)月小于4萬(wàn)輛；Model Y：推出零首付、零息貸款等金融政策方案，同比銷(xiāo)量恢復(fù)大幅增長(zhǎng)；秦L：上市第二個(gè)月銷(xiāo)量突破3萬(wàn)輛；問(wèn)界M9：?jiǎn)卧落N(xiāo)量連續(xù)三個(gè)月突破1.5萬(wàn)輛；漢：新一代漢車(chē)型預(yù)計(jì)年內(nèi)上市，引發(fā)部分用戶(hù)觀望情緒，使得現(xiàn)款漢車(chē)型同比降幅超過(guò)30%；理想L6：上市第四個(gè)月銷(xiāo)量突破2.4萬(wàn)輛。
二、汽車(chē)市場(chǎng)熱點(diǎn)解析
市場(chǎng)熱點(diǎn)一：部分傳統(tǒng)豪華品牌終端價(jià)格有所回調(diào)
2024年上半年，多數(shù)傳統(tǒng)豪華品牌處于“量?jī)r(jià)皆失”的狀態(tài)。從銷(xiāo)量上看，2021年至2023年，BBA年銷(xiāo)量總和均突破210萬(wàn)輛，而2024年上半年奔馳和寶馬銷(xiāo)量呈現(xiàn)下滑，奔馳同比下滑10.1%，寶馬同比下滑5.4%。從平均成交價(jià)格看，2024年平均成交價(jià)同比下滑超過(guò)7%，2021年為近5年平均成交價(jià)格峰值。
上半年，傳統(tǒng)豪華品牌面臨的銷(xiāo)量和利潤(rùn)壓力擴(kuò)大，經(jīng)銷(xiāo)商庫(kù)存壓力隨之增長(zhǎng)。為確保企業(yè)良性增長(zhǎng)，部分品牌回調(diào)終端價(jià)格，其中寶馬公開(kāi)表態(tài)退出價(jià)格戰(zhàn)，奔馳、奧迪等部分經(jīng)銷(xiāo)商門(mén)店選擇跟進(jìn)。
蓋斯特觀點(diǎn)：豪華品牌參與價(jià)格戰(zhàn)的效果并不理想，“以?xún)r(jià)換量”的策略沒(méi)有取得明顯效果，同時(shí)終端經(jīng)銷(xiāo)商持續(xù)承壓，利潤(rùn)不斷縮窄。但如果只是價(jià)格變動(dòng)，產(chǎn)品力不能有效提升，尤其是電動(dòng)化、智能化水平?jīng)]有改善，那么退出價(jià)格戰(zhàn)只是保存經(jīng)銷(xiāo)商實(shí)力的權(quán)宜之計(jì)，長(zhǎng)此以往可能會(huì)失去原有市場(chǎng)。
市場(chǎng)熱點(diǎn)二：汽車(chē)以舊換新補(bǔ)貼政策升級(jí)
自汽車(chē)以舊換新政策開(kāi)展3個(gè)月以來(lái)，有效提振了居民乘用車(chē)消費(fèi)水平，汽車(chē)報(bào)廢更新補(bǔ)貼申請(qǐng)已經(jīng)超過(guò)45萬(wàn)份；同時(shí)有效避免了價(jià)格戰(zhàn)的惡性發(fā)展，使得整體汽車(chē)行業(yè)的盈利水平得到明顯改善。
7月，國(guó)家發(fā)改委等兩部門(mén)印發(fā)《關(guān)于加力支持大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新的若干措施》的通知，報(bào)廢符合條件的舊車(chē)并購(gòu)買(mǎi)符合標(biāo)準(zhǔn)的車(chē)型，補(bǔ)貼1.5-2萬(wàn)元;交通運(yùn)輸部等兩部門(mén)印發(fā)《新能源城市公交車(chē)及動(dòng)力電池更新補(bǔ)貼實(shí)施細(xì)則》，報(bào)廢或更新貨車(chē)補(bǔ)貼3-8萬(wàn)元，更新NEV公交車(chē)平均補(bǔ)貼6萬(wàn)元，進(jìn)一步提高了汽車(chē)報(bào)廢更新補(bǔ)貼范圍。
蓋斯特觀點(diǎn)：新一輪以舊換新政策，進(jìn)一步擴(kuò)大了乘用車(chē)補(bǔ)貼力度，這將加快乘用車(chē)的置換速度，全年報(bào)廢更換新車(chē)型規(guī)模有望拉升至200萬(wàn)輛，約占國(guó)內(nèi)乘用車(chē)市場(chǎng)的9%。且本次以舊換新政策明確了運(yùn)營(yíng)貨車(chē)和NEV公交車(chē)補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)，此舉將提高商用車(chē)領(lǐng)域更新?lián)Q代的積極性。
